Pengaruh Islamic Social Finance (ZISWAF), Third-Party Funds (DPK), dan Financing to Deposit Ratio (FDR) Terhadap Net Profit Margin (NPM) sebagai Indikator Efisiensi Bank Umum Syariah di Indonesia dalam Perspektif Islam Periode 2015-2024

Sri Winarsih, Heni Noviarita, Is Susanto

Abstract


Penelitian ini menganalisis pengaruh Islamic Social Finance (ZISWAF), Dana Pihak Ketiga (DPK), dan Financing to Deposit Ratio (FDR) terhadap Net Profit Margin (NPM) sebagai indikator efisiensi Bank Umum Syariah di Indonesia dalam perspektif islam periode 2015–2024. Tujuan penelitian adalah menilai pengaruh parsial dan simultan ketiga variabel tersebut terhadap NPM. Metode yang digunakan adalah regresi data panel dengan model yang terpilih yaitu Random Effect Model (REM) pada sampel lima Bank Umum Syariah menggunakan data sekunder laporan keuangan 2015–2024. Hasil menunjukkan bahwa secara simultan ZISWAF, DPK, dan FDR berpengaruh signifikan terhadap NPM. Secara parsial, ZISWAF berpengaruh positif dan signifikan terhadap NPM, DPK berpengaruh negatif dan tidak signifikan, sedangkan FDR berpengaruh negatif dan signifikan. Temuan mengindikasikan pentingnya pengelolaan dana sosial (ZISWAF) yang produktif dan pengendalian FDR secara prudensial untuk memperbaiki efisiensi dan peningkatan DPK tidak otomatis meningkatkan margin jika tidak diiringi pengelolaan yang produktif.

 


Keywords


ziswaf; dpk; fdr; npm;

Full Text:

PDF

References


Ajija, Shochrul Rohmatul, Dyah Wulan Sari, Rossanto Handoyo Setianto, and Arya Chandra Primanti. 2011. Cara Cerdas Menguasai Eviews. Salemba Empat: Jakarta.

Alam, Azhar, Musliah Isnaini Rahmawati, and Aditya Nurrahman. 2021. “Manajemen Wakaf Produktif Dan Tantangannya Di Majelis Wakaf Dan Kehartabendaan Pdm Surakarta.” Profetika: Jurnal Studi Islam 23 (1): 116. https://doi.org/10.23917/profetika.v23i1.16799.

Alwi, Muhammad, Muslimin H Kara, M Wahyuddin Abdullah, and Muhammad Fachrurrazy. 2022. “Konsep Maqasid As Syariah Dalam Perbankan Syariah.” Al-Amwal: Journal of Islamic Economic Law 7 (2): 12. https://doi.org/10.24256/alw.v7i2.3549.

Amelia, Ayu, Eja Armaz Hardi, and Ferri Saputra Tanjung. 2024. “Analisis Distribusi Dana Zakat, Infaq, Shadaqah Dan Wakaf (Ziswaf) Untuk Pendidikan Pada Lembaga Amil Zakat Laz Opsezi Jambi.” Jurnal Ilmiah Ekonomi Dan Manajemen 2 (3): 226. https://doi.org/10.61722/jiem.v2i3.1133.

Astuti, Yuli, Tulus Suryanto, Heni Noviarita, and Surono. 2021. “Analisis CAR Dan ISR Terhadap ROA Perbankan Syariah Yang Terdaftar Di JII Periode 2015-2019.” I-Economics: A Research Journal on Islamic Economics 7 (2): 159. https://doi.org/10.19109/ieconomics.v7i2.8983.

Aulia, Rahma, and Saiful Anwar. 2021. “Pengaruh Biaya Operasional Dan Pendapatan Operasional, Net Operating Margin, Dana Pihak Ketiga Dan Capital Adequacy Ratio Terhadap Profitabilitas Bank Syariah.” Bukhori: Kajian Ekonomi Dan Keuangan Islam 1 (1): 23. https://doi.org/10.35912/bukhori.v1i1.437.

Basuki, Agus Tri. 2021. Analisis Data Panel Dalam Penelitian Ekonomi Dan Bisnis (Dilengkapi Dengan Penggunaan Eviews). Yogyakarta: Danisa Media.

Bellinda, Erika. 2022. “Pengaruh Financing To Deposit Ratio (FDR), Biaya Operasional Terhadap Pendapatan (BOPO) Dan Pandemi COVID-19 Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Di Indonesia Tahun 2018-2020.” Bandung Conference Series: Economics Studies 2 (2): 534–43. https://doi.org/10.29313/bcses.v2i2.4773.

Cahyani, Ikah Afri, and Naelati Tubastuvi. 2024. “Optimization of Islamic Bank Profitability : Overview of Capital , Liquidity , Operational Efficiency and Problem Financing.” Balance: Economic, Business, Management, and Accounting Journal 21 (2): 283–95. https://doi.org/10.30651/blc.v21i2.23218.

Devi, Yulistia, Rudiansyah Dwi Ramadhan, Sherly Etika Sari, and Is Susanto. 2022. “Pengaruh Pembiayaan Mudharabah , Musyarakah , Murabahah Dan Ijarah Terhadap Return On Equity.” Al-Mashrof: Islamic Banking and Finance 3 (2): 125. https://doi.org/10.24042/al-mashrof.v3i2.14170.

Dimas Adi Wicaksono, Heru Yulianto, Mudjiyono Indonesia, and Bambang Widjanarko Susilo. 2022. “Sebuah Upaya Peningkatan Profitabilitas Berdasar Dana Pihak Ketiga Melalui Konsep Pembiayaan Syariah.” Jurnal Ilmiah Manajemen, Ekonomi Dan Bisnis 1 (1): 76. https://doi.org/10.51903/jimeb.v1i1.350.

Dwintama, Fira Prasilia, Satrio Ramadhan, Iman Fauqa Darajat, Nurul Hak, and Kustin Hartini. 2022. “Pengaruh Npf, Car, Dan Fdr Terhadap Profitabilitas Pada Bank Umum Syariah Di Indonesia Periode 2016-2020.” Jurnal Ilmiah Akuntansi, Manajemen Dan Ekonomi Islam (JAM-EKIS) 4 (2): 410. https://doi.org/10.36085/jam-ekis.v4i2.3121.

Eko Caraka, Rezzy, and Hasbi Yasin. 2017. Spatial Data Panel. Jawa Timur: Wade Group.

Farichah, Miftahul, and Eka Wahyu Hestya Budianto. 2025. “Pengaruh Penerimaan Dana ZISWAF, BOPO, Dan Laba/Rugi, Non Operasional Terhadap Simpanan Giro Wadiah Dengan Firm Size Sebagai Variabel Moderasi Pada Perbankan Syariah Di Indonesia Periode Tahun 2018.Q1-2023.Q3.” Al Fiddhoh: Journal of Banking, Insurance, and Finance 6 (1): 47. https://doi.org/10.32939/fdh.v6i1.4121.

Fitriana, Dewi, Kusnul Ciptanila Yuni K, and Imam Sopingi. 2024. “Pengaruh Dana Pihak Ketiga Dan Financing To Deposit Ratio Terhadap Profitability Bank Syariah.” Jurnal Ekonomi, Manajemen Dan Perbankan (Journal of Economics, Management and Banking) 10 (1): 35. https://doi.org/10.35384/jemp.v10i1.485.

Gurley, John, and Edward S Shaw. 1956. “Financial Intermediaries and the Saving–Investment Process.” Journal of Finance 11 (2): 257–78. https://doi.org/10.2307/2976705.

Hasibuan, Ratna Sari. 2025. “Pemikiran Ekonomi Imam Al-Ghazali : Analisis Konsep Kepemilikan, Uang , Dan Etika Pasar Dalam Ihya Ulumuddin” 3 (6): 252. https://doi.org/10.61722/jiem.v3i6.5175.

Hendrastuti, Ranindya, and Ridoni Fardeni Harahap. 2023. “Agency Theory: Review of the Theory and Current Research.” Jurnal Akuntansi Aktual 10 (1): 87. https://doi.org/10.17977/um004v10i12023p085.

Jensen, Michael C, and William H Meckling. 1976. “Theory Of The Firm : Managerial Behavior , Agency Costs And Ownership Structure.” Journal of Financial Economics 3: 308. https://doi.org/10.1016/0304-405X(76)90026-X.

Khasanah, Uswatun, Indanazulfa Qurrrota A’yun, Muhammad Anif Afandi, and Silvya Shinta Maestri. 2022. “Analisis Pengaruh CAR, NPF, FDR Dan BOPO Terhadap Profitabilitas Bank Umum Syariah Di Indonesia.” Derivatif: Jurnal Manajemen 16 (2): 373. https://doi.org/10.24127/jm.v16i2.1139.

Khusnul, Khotimah Retno Wahyuning, and Budianto Eka Wahyu Hestya. 2023. “Pengaruh Variabel Penerimaan Dana Ziswaf, Bopo, Dan Laba/Rugi Nonoperasional Terhadap Npf Gross Dengan Firm Size Sebagai Variabel Moderasi Periode 2018–2023, "jurnal Ekonis (Lhokseumawe), 26(2).” 2 (2): 140. https://doi.org/10.30811/ekonis.v26i2.6032.

Lenaini, Ika. 2021. “Teknik Pengambilan Sampel Purposive Dan Snowball Sampling.” HISTORIS : Jurnal Kajian, Penelitian & Pengembangan Pendidikan Sejarah 6 (1): 33–39. https://doi.org/http://journal.ummat.ac.id/index.php/historis p-ISSN.

Manullang, Pipi Sumanni, Nofinawati Nofinawati, and Jumi Atika. 2021. “Pengaruh Zakat Terhadap Rasio Net Profit Margin (NPM) Pada PT. Bank Syariah Mandiri Tbk.” Journal of Islamic Social Finance Management 1 (1): 118. https://doi.org/10.24952/jisfim.v1i1.3536.

Masrina, and Dinda Lestari. 2025. “Integrasi Fitur Ziswaf Dalam Digital Banking Bank Syariah: Peluang Dan Tantangan (Studi Kasus Pada Bank Syariah Indonesia).” INASJIF: Indonesian Scientific Journal of Islamic Finance 3 (2): 224. https://doi.org/10.21093/inasjif.v3i2.11207.

Muntakim M & Choudhury. 2024. “Signaling Theory: An Approach to Organizational Behavior Research.” Journal of Accounting, Business and Management (JABM) 31 (2 october): 98. https://doi.org/10.34007/ebmsj.v4i2.564.

Nasution, Lokot Zein, Diba Anggraini Aris, M Suryadinata, and Yanti Nurhayanti. 2021. “Reinforcing the Position of Waqf in the Islamic Financial Ecosystem in Indonesia.” Al-Iqtishad: Jurnal Ilmu Ekonomi Syariah 13 (2): 350. https://doi.org/10.15408/aiq.v.

Noviarita, Heni, Dwi Nurhayati, Leny Indahsari, and Syara Dwi Afiana. 2022. “Analisis Zakat Sebagai Sumber Kekayaan Negara ( Analysis of Zakat as a Source of State Wealth ).” Bukhori: Kajian Ekonomi Dan Keuangan Islam 2 (1): 18. https://doi.org/10.35912/bukhori.v2i1.1747.

Nur, Syarifah, Velissa Nadia Suciyanti, Aulia Winarti, and Zul Azmi. 2024. “Pemanfaatan Teori Signal Dalam Bidang Akuntansi: Literatur Review.” Economics, Business and Management Science Journal 4 (2): 59. https://doi.org/10.34007/ebmsj.v4i2.564.

Nurmasari, Dwi Desvia. 2022. “Pengaruh CAR, FDR, DPK Dan BOPO Terhadap Profitabilitas BPRS Di Indonesia.” Review of Applied Accounting Research (RAAR) 2 (2): 235. https://doi.org/10.30595/raar.v2i2.15151.

Pangestika, Lidia, Edison Hamid, Slamet Suprihanto, and Tri Puspandari. 2022. “Analisis Net Profit Margin Dan Total Asset Turn Over Dengan Pendekatan Du Pont System Dalam Menilai Kinerja Keuangan PT. Kalbe Farma.Tbk Periode Tahun 2016-2020.” Parameter 7 (1): 245. https://doi.org/10.37751/parameter.v7i1.226.

Puspitasari, Nita, Norma Rosyidah, and Syaifudiin Syaifudiin. 2024. “Pemberdayaan Dana ZISWAF (Zakat, Infaq, Sedekah Dan Wakaf).” International Conference on Islamic Economic (ICIE) 3 (1): 172. https://doi.org/10.58223/icie.v3i1.282.

Putri, Febby Mutiara, Nadia Rismawati, and Nur Rista. 2025. “Pengaruh Dana Ketiga , BOPO Dan FDR Terhadap Return on Assets” 4 (2): 1165. https://doi.org/10.31004/riggs.v4i2.632.

Putri, Nabila. 2025. “Evaluasi Kinerja Maqasid Syariah Terhadap Oprasional Bank Syariah Di Era Digitalisasi.” Jurnal Penelitian, Karya Ilmiah Dan Pengembangan (Islamic Science) 3 (8): 190. https://doi.org/10.35905/sipakainge.v3i4.14572.

Rachma, Amelia Fany, and Guntur Kusuma Wardana. 2023. “Profitabilitas Bank Muamalat Indonesia: Fee Based Income , Biaya Operasional Pendapatan Operasional Dan Dana Pihak Ketiga.” I’Thisom: Jurnal Ekonomi Syariah 2 (2): 112. https://doi.org/10.70412/its.v2i2.48.

Rapi, Muh Zulfahmi, and Oman Fathurohman Sw. 2024. “Mengeksplorasi Kepentingan Dan Keberadaan Maqasid Al-Syariah Dalam Produk Dan Layanan Perbankan Syariah Kontemporer.” Jurnal Masharif Al-Syariah: Jurnal Ekonomi Dan Perbankan Syariah 9 (204): 3654–71. https://doi.org/10.30651/jms.v9i5.24840.

Rianti, Indah, Rohmatun Hasanah, Sri Merzarani, and Dinnul Alfian Akbar. 2021. “Pengaruh FDR , NPF , Dan BOPO Terhadap Profitabilitas Perbankan Syariah ( Studi Kasus Pada Bank Umum Syariah Di Iindonesia Periode 2015-.” Journal of Public and Business Accounting 2 (1): 14. https://doi.org/10.31328/jopba.v2i1.139.

Rufaidah, Intan Kania, Tjetjep Djuwarsa, and Dimas Sumitra Danisworo. 2021. “Pengaruh DPK, CAR, BOPO, Dan NPF Terhadap Likuiditas Pada Bank Umum Syariah.” Journal of Applied Islamic Economics and Finance 2 (1): 188. https://doi.org/10.35313/jaief.v2i1.2912.

S, Harry Satria, Lukman Hakim, and Novi Mubyarto. 2022. “Analisis Determinan Fungsi Intermediasi Dan Profitabilitas Bank Umum Syariah Di Indonesia Pendahuluan.” Islamika: Jurnal Ilmu-Ilmu Keislaman 22 (2): 218–32. https://doi.org/10.32939/islamika.v22i2.1715.

Salsabila, Fauziyah Latiefa, and Abd Chair. 2024. “Ibnu Khaldun Islamic Economics Thoughts in the Book Of” 5 (2): 180. https://doi.org/10.52593/mtq.05.2.05.

Septian, Yolanda, Any Eliza, and Muhammad Yusuf Bahtiar. 2022. “Zakat , Islamic Corporate Social Responsibility Dan Kinerja Keuangan Bank Umum Syariah Indonesia.” Jakis: Jurnal Akuntansi Dan Keuangan Islam 10 (1): 6. https://doi.org/10.35836/jakis.v10i1.274.

Sobarna, Nanang. 2021. “Analisis Perbedaan Perbankan Syariah Dengan Perbankan Konvensional.” Eco-Iqtishodi : Jurnal Ilmiah Ekonomi Dan Keuangan Syariah 3 (1): 51. https://doi.org/10.32670/ecoiqtishodi.v3i1.665.

Spence, Michael. 1973. “Job Market Signaling.” The Quarterly Journal of Economics 87 (3): 355. https://doi.org/10.2307/1882010.

Subekti, Wahyu Agung Panji, and Guntur Kusuma Wardana. 2022. “Pengaruh CAR, Asset Growth, BOPO, DPK, Pembiayaan, NPF Dan FDR Terhadap ROA Bank Umum Syariah.” INOBIS: Jurnal Inovasi Bisnis Dan Manajemen Indonesia 5 (2): 282. https://doi.org/10.31842/jurnalinobis.v5i2.229.

Sucipto, Rosita Hidayati, and Rosana Eri Puspita. 2024. “Indonesian Bank Profitability: Sharia vs Conventional Bank.” Al-Bank: Journal Islamic Banking and Finance 4 (1): 70–82. https://doi.org/10.31958/ab.v4i1.10602.

Sumadi, Sumadi, and Abdul Haris Romdhoni. 2023. “Pengaruh Financing to Deposit Ratio (FDR), Dana Pihak Ketiga (DPK) Dan Return On Asset (ROA) Terhadap Pembiayaan Musyarakah (Studi Kasus Bank Syariah Mandiri Periode 2010-2018), Jurnal Ilmiah Ekonomi Dan Manajemen.” Jurnal Ilmiah Ekonomi Islam 6 (3): 598. https://doi.org/10.29040/jiei.v6i3.1430.

Suryani, and Hendryadi. 2015. Metode Riset Kuantitatif: Teori Dan Aplikasi Pada Bidang Manajemen Dan Ekonomi Islam (Jakarta: Prenamedia Group)

Susanto, Is, Moh Mukri, and Ahmad Isnaeni. 2021. “Pemberian Modal Usaha Melalui Pendayagunaan Zakat Produktif Di Baznas Provinsi Lampung Dan Laznas DPU-DT Cabang Lampung.” Jurnal Studi Ekonomi Dan Bisnis Islam 4 (2): 120. https://doi.org/10.37567/sebi.v3i2.842.

Tho’in, Muhammad. 2022. “Effect of Financing to Deposit Ratio and Operational Efficiency on Profitability ( ROA ) with NPF as Intervening in Islamic Banks.” Jurnal Ilmiah Ekonomi Islam 8 (2): 2020–26. https://doi.org/10.29040/jiei.v8i2.5857.

Wahyudi, Tri, Fiesty Utami, and Nur Sabrina. 2024. “Profitability Determinants of Indonesian Islamic Banks : Financing to Deposit Ratio and Governance.” Finansia : Jurnal Akuntansi Dan Perbankan Syariah 7 (2): 135–50. https://doi.org/10.32332/finansia.v7i2.9516.




DOI: http://dx.doi.org/10.29300/ba.v11i2.10889

Refbacks

  • There are currently no refbacks.


Creative Commons License
This work is licensed under a Creative Commons Attribution-ShareAlike 4.0 International License.

Indexed by :